Delegation of the European Union to Algeria

Европейский план внешних инвестиций: вопросы и ответы

Bruxelles, 19/09/2016 - 00:00, UNIQUE ID: 160930_7
Press releases

Достижение инклюзивного устойчивого роста и создание рабочих мест – одни из основных задач для стран с развивающейся экономикой.

 

Европейская комиссия

Европейский план внешних инвестиций: вопросы и ответы

Почему нам необходим План внешних инвестиций?

Достижение инклюзивного устойчивого роста и создание рабочих мест – одни из основных задач для стран с развивающейся экономикой. Инвестиционный климат и политическая среда в целом в странах Африки и региона Европейского соседства не всегда благоприятствуют инвестициям частного сектора. Это особенно очевидно в уязвимых странах, подверженных конфликтам и насилию. Некоторые из них – важные страны, являющиеся источником нелегальной мигрантов.

Во всех странах с развивающейся экономикой наблюдается снижение прямых иностранных инвестиций и других финансовых потоков от частного сектора после финансового кризиса 2008 года. В 2012 году лишь 6% (34,6 млрд евро) всех глобальных прямых иностранных инвестиций в страны с развивающейся экономикой были направлены в страны, находящиеся в списке уязвимых государств. Это составило в среднем 27 евро инвестиций на человека в сравнении со 128 евро на человека в других странах с развивающейся экономикой. Из стран этого списка большая часть прямых иностранных инвестиций привлечена странами, обладающими богатыми ресурсами, при этом в 2012 году 72% инвестиций были сконцентрированы в десяти странах. Это очевидным образом говорит о нехватке инвестиций и дополнительных преимуществах, которые могут иметь целенаправленные действия Европейского Союза.

Что нового несет с собой Европейский план внешних инвестиций и какова его польза?

Европейский план внешних инвестиций предусматривает скоординированный и последовательный подход. Его реализация позволит ЕС подать пример выработки более эффективных партнерских отношений со странами-партнерами и, в то же время, реализовывать международные обязательства в области финансирования развития. Гранты продолжают играть важную роль, однако нам необходимо выйти за рамки традиционной помощи развитию, используя гарантии и инновационные финансовые инструменты для поддержки инвестиций, торговли, внутренней мобилизации ресурсов и эффективного управления, и приумножать эффект этих усилий на местах. Европейский план внешних инвестиций повысит эффективность использования государственных средств и совместную работу органов государственной власти и частных инвесторов над инвестиционными проектами. Европейский план внешних инвестиций впервые предоставляет согласованные рамки для улучшения качества инвестиций в странах Африки и региона Европейского соседства с целью содействия устойчивому уровню инвестиций и преодоления первопричин миграции. Для этого будут привлекаться средства ЕС, его стран-членов, других доноров, финансовых институтов и частного сектора.

Более того, План предоставляет гарантии частному сектору при инвестировании в страны, где есть большие, чем в других местах, политические риски; он уделяет внимание важным факторам, которые позволяют привлечь частные инвестиции туда, куда иначе никогда не придут инвесторы.

Инвестиции будут, в основном, нацелены на улучшение социальной и экономической инфраструктуры, например, муниципальной инфраструктуры или услуг в шаговой доступности, а также на поддержку малых и средних предприятий, микрофинансирования и проектов по созданию рабочих мест.

Что уже реализуется, и учитывает ли ЕС накопленный опыт?

Европейская Комиссия опирается на опыт, получаемый от существующих инвестиционных программ на уровне ЕС, например, текущая программа блендинга. Блендинг – это использование ограниченных средств ЕС (грантов) для привлечения дополнительной поддержки, например в виде займов, со стороны финансовых учреждений и частного сектора, чтобы усилить эффект инвестиционных проектов в области развития. Европейский Союз уже поддерживает таким образом инвестиции в современную инфраструктуру и доступ к финансовым средствам для микро-, малых и средних предприятий в странах-партнерах. Европейский план внешних инвестиций будет опираться на этот опыт и обеспечит скоординированное полноценное сотрудничество между ЕС, международными финансовыми институтами, донорами, органами государственной власти и частным сектором.

Европейский план внешних инвестиций также основывается на опыте, полученном в результате реализации очень успешного Инвестиционного плана для Европы. Его Европейский фонд стратегических инвестиций привлек почти 116 млдр евро в 26 странах-членах меньше чем за год. В течение этого же периода более 200 тыс. малых и средних предприятий уже воспользовались Европейским фондом стратегических инвестиций.

Как работает Европейский план внешних инвестиций?

Европейский план внешних инвестиций основывается на трех ключевых элементах:

  • 1: новый инвестиционный фонд, Европейский фонд поддержки устойчивого развития, в рамках которого осуществляется блендинговая деятельность и новые гарантии для решения проблем и устранения препятствий для частных инвестиций.
  • Европейский фонд поддержки устойчивого развития будет иметь две региональные инвестиционные платформы (Африка и Европейское соседство). Они будут объединять существующие механизмы блендинга и работать по принципу "одного окна", чтобы принимать предложения от финансовых институтов и других государственных и частных инвесторов.

  • Европейский фонд поддержки устойчивого развития также предусматривает новую гарантию, которая будет передаваться посредническим финансовым институтам, которые, в свою очередь, будут предоставлять поддержку, через займы, гарантии, уставной капитал или похожие продукты конечным бенефициарам. Целью является привлечение дополнительного финансирования, в особенности от частного сектора, так как гарантия со стороны Европейского фонда поддержки устойчивого развития снизит риски для частных инвестиций и покроет возможные потери полноправных партнеров, например, государственных финансовых институтов и частных инвесторов.

  • 2: техническое содействие, чтобы помочь местным органам власти и компаниям разрабатывать большее число жизнеспособных проектов и привлекать инвесторов для расширения участия частного сектора. Инструменты в рамках Европейского фонда поддержки устойчивого развития будут доступны для всех инвесторов посредством предоставления комплексных услуг по принципу "одного окна".
  • 3: комплекс целевых тематических, национальных и региональных программ сотрудничества ЕС в области развития вкупе со структурированным политическим диалогом, нацеленным на улучшение инвестиционного климата и политической среды в целом в соответствующих странах.

Каким будет вклад стран-членов, и каковы будут преимущества для них?

Вклады стран-членов ЕС получат все преимущества нового Плана инвестиций, в том числе взаимосвязанность между действиями по доступу к финансовым средствам, техническим содействием и деловой средой. Кроме того, будут и специальные преимущества для вкладов стран-членов. Они не обязательно должны быть в форме наличных платежей, но могут предоставляться в качестве гарантий вторых убытков. В этом случае они станут финансовой гарантией только на втором этапе - после использования гарантии ЕС. Более того, страны-члены могут резервировать свои вклады для конкретных регионов или отраслей.

Кто сможет получать поддержку через Европейский план внешних инвестиций?

Органы государственной власти и организации частного сектора являются полноправными партнерами и могут подавать инвестиционные предложения в рамках инвестиционных окон и подписывать гарантийные соглашения с Европейской Комиссией после проведения Комиссией соответствующей финансовой оценки.

Каковы основные критерии для инвестиционных предложений, чтобы они получили поддержку в рамках Европейского плана внешних инвестиций?

Инвестиционные предложения должны соответствовать следующим критериям:

  • Содействовать экономическому и социальному развитию, уделяя главное внимание устойчивости и созданию рабочих мест, особенно для молодежи и женщин, и быть направленными на преодоление первопричин незаконной миграции;

  • Быть нацеленными на социально-экономические секторы (например, инфраструктуру, включая энергетику, водоснабжение, транспорт, информационно-коммуникационные технологии, окружающую среду, социальную инфраструктуру, человеческий капитал) и выделять финансовые средства для микро-, малых и средних предприятий. Особое внимание будет уделяться развитию частного сектора;

  • Максимально увеличивать уровень использования заемных средств частным сектором, снимая препятствия для инвестирования;

  • Являться дополнением к рыночным и другим инструментам, в частности инструментам, финансируемым бюджетами ЕС и стран-членов, включая существующие механизмы и мандаты Европейского инвестиционного банка;

  • Поддерживать цели политики ЕС и быть согласованными с соответствующими стратегиями и политическими диалогами со странами-партнерами, региональными и многосторонними форумами, а также соответствовать политике стран-партнеров.

На какие страны направлен Европейский план внешних инвестиций?

Для начала, это страны Африки и региона Европейского соседства. Они будут получать поддержку для решения проблем с получением инвестиций и содействия устойчивому развитию и созданию рабочих мест.

Откуда поступают деньги?

Средства, которые будут использоваться для финансирования и привлечения инвестиций из других источников, будут направлены из бюджета ЕС и других источников, в том числе из Европейского фонда развития. Европейский план внешних инвестиций будет состоять из средств ЕС общей суммой 3,35 млдр евро до 2020 года.

Дополнительные средства могут быть направлены странами-членами и другими партнерами. Если вклады стран-членов будут сопоставимы со вкладом ЕС в гарантии, то общий объем инвестиционных средств достигнет 62 млрд евро. Если же они будут также сопоставимы со вкладом ЕС в программу блендинга, то в целом это доведет общий объем инвестиционных средств до 88 млрд евро.

Можете ли вы привести примеры проектов, которые в будущем могли бы воспользоваться этим новым видом финансирования?

В рамках сотрудничества ЕС в области развития уже оказывается поддержка инициативам по расширению участия частного сектора с упором на блендинг. Например:

  • Инициатива по финансированию электрификации, разработанная в тесном сотрудничестве с представителями частного сектора и финансовыми институтами, является гибким инструментом для поддержки инвестиций, чтобы обеспечить доступ к надежному, доступному по цене и устойчивому электроснабжению и энергоуслугам для населения в сельской местности, в местах с недостаточным уровнем обеспеченности услугами, а также в областях с ненадежным электроснабжением.
  • Фонд SANAD для микро-, малых и средних предприятий был создан в августе 2011 года как ответ на "Арабскую весну". Так как 60% ВВП и 70% занятости на Ближнем Востоке и в Северной Африке обеспечивается микро-, малыми и средними предприятиями, то они играют важнейшую роль для обеспечения жизнеспособной экономики и для рынка труда. Фонд SANAD предоставляет финансовые инструменты, такие как займы, субординированный долг, гарантии и уставной капитал, финансовым институтам местных партнеров, но его деятельность ограничена лишь финансовым содействием. Кроме этого, действует Технический механизм, который софинансируется ЕС в размере 2 млн евро и предлагает помощь в повышении потенциала и поддержку частным финансовым инициативам, что способствует большей устойчивости подхода в целом.

Дополнительную информацию о первых результатах использования механизмов блендинга можно найти в годовых отчетах, подготовленных по каждой программе блендинга: https://ec.europa.eu/europeaid/policies/innovative-financial-instruments-blending_en

Что такое инвестиционное "окно"? Какие возможные тематические/секторальные/географические инвестиционные окна существуют?

Инвестиционное "окно" – это целевая область для интервенции в конкретных регионах и/или странах-партнерах, в конкретные отрасли, в конкретные проекты и/или для конкретных конечных бенефициаров. Целевая область должна финансироваться специальными соответствующими инструментами, имеющими Гарантию ЕС на фиксированную сумму.

Крайне важно идентифицировать, есть ли конкретный рынок спроса на инвестиции или же препятствия для определенных инвестиций, а также оценить, можно ли создать необходимые рынки, которые не смогли бы развиваться без наличия Гарантии.

Примерами инвестиционных "окон" могут служить:

  • "Окно" занятости в регионе: поддержка индустриальных парков для создания высокой занятости на рынках, управляемых спросом;
  • Сельскохозяйственное "окно": повышение сельскохозяйственной производительности в областях с потенциалом высокого роста и экспорта;
  • Инфраструктурное "окно": поддержка развития транспортной инфраструктуры, чтобы соединить области высокой сельскохозяйственной производительности с местными, региональными и международными рынками или внедрить средства связи в отдаленных территориях.

 Какие выгоды получат европейские компании?

Новые возможности финансирования вкупе с улучшенными бизнес-средой и инвестиционным климатом в странах-партнерах создадут взаимовыгодную ситуацию как для местного частного сектора, так и для малых и средних предприятий ЕС, заинтересованных в расширении бизнеса в странах с развивающейся экономикой.

Также есть интерес в прямом взаимодействии с компаниями и их отраслевыми ассоциациями через механизмы диалогов на отраслевом уровне для большего привлечения к участию частного сектора и рыночных решений в области устойчивого сельского хозяйства и агробизнеса, устойчивой энергетики, инфраструктуры и в социальных секторах. Европейская Комиссия также примет во внимание подходящие основанные на проектах партнерства с акторами частного сектора и возросшую осведомленность об инвестиционных возможностях за пределами ЕС, подобно тому, как это сделано в рамках Инвестиционного плана для Европы, в сотрудничестве со странами-партнерами.

Каким образом международный финансовый институт (МФИ) может предложить проект?

МФИ уточняет в Секретариате Европейского фонда поддержки устойчивого развития, управляемого Европейской Комиссией, что предлагаемый портфель соответствует существующему инвестиционному "окну". Если это не так, то МФИ может адаптировать этот портфель и предложить его вновь. Если портфель соответствует существующему инвестиционному "окну", то МФИ разрабатывает полноценное предложение с указанием всех необходимых модальностей, включая принцип "дополняемости", предлагаемые условия гарантии и т.д.

На основании оценки, проводимой внешними независимыми экспертами, Секретариат формирует мнение об этом предложении в отношении его финансовых аспектов, принимая во внимание комплексную экспертизу предполагаемых партнеров, возможных рисков, формирование цены и т.д. Более того, после соответствующих консультаций Секретариат оценивает аспекты политической и общей координации.

На встречах по технической оценке будут анализироваться портфели и проекты, представленные различными МФИ. Если портфель или проект получают положительную оценку, то он передается на рассмотрение в Операционное бюро, в котором представлены страны-члены ЕС.

После того, как Операционное бюро дало свою оценку, Европейская Комиссия и МФИ подписывают соглашение, которое позволит МФИ заключить контракты по всем отдельным проектам, которые получат гарантию в рамках данного портфеля. Все вовлеченные стороны будут стремиться, чтобы процесс шел как можно более гладко и эффективно, чтобы гарантировать короткие сроки рассмотрения и определенность для всех участников.

Каким образом компания может направить проект?

Заинтересованная компания может запросить гарантию для инвестиционного проекта через веб-портал Европейского плана внешних инвестиций, который будет создан.

Если проект не будет соответствовать требования для получения Гарантии Европейского фонда поддержки устойчивого развития, то Секретариат предложит компании список финансовых институтов, работающих в соответствующем регионе. Таким образом, компания сможет обратиться в эти финансовые институты за возможным финансированием вне рамок действия Гарантии ЕС.

Если проект соответствует требованиям Гарантии Европейского фонда поддержки устойчивого развития и существует инвестиционное "окно" для предлагаемого типа проекта, то Секретариат свяжет компанию с международным финансовым институтом (МФИ), управляющим этим "окном". МФИ сможет либо принять проект, либо отказаться от него. При этом МФИ будет обязан сообщить Секретариату о своем решении и о его причинах.

Если для предлагаемого проекта нет инвестиционного "окна", то Секретариат направит запрос о заинтересованности всем МФИ, чтобы узнать, не заинтересован ли один из них в создании нового инвестиционного "окна" или в оказании поддержки проекту, представленному данной компанией.

По достижении соглашения между компанией и МФИ обе стороны совместно разработают полноценный проект и представят проектное предложение в Секретариат. Далее будет применяться процедура, описанная в предыдущем ответе.

Как вы убедитесь в том, что План улучшает жизнь людей; то есть в том, что эти усилия действительно ведут к созданию рабочих мест и содействуют росту? Каким образом можно будет узнать о результатах этих усилий?

Европейская Комиссия будет осуществлять тщательный мониторинг работы Европейского плана внешних инвестиций, точно также как мы следим за реализацией всем Европейским Союзом его коллективных обязательств по финансированию в области развития. Европейская Комиссия будет ежегодно докладывать Европейскому Парламенту и Совету ЕС о деятельности в рамках этого Плана. Комиссия будет также публиковать годовые отчеты с обзором финансируемых проектов. Кроме того, по каждой операции выбранные финансисты будут готовить коммуникационный план для презентации проектов и результатов.

Подробнее:

Коммюнике «Укрепление европейских инвестиций в целях создания новых рабочих мест и содействия росту: на пути ко второй фазе Европейского фонда стратегических инвестиций и новому Европейскому плану внешних инвестиций» (на английском языке): здесь

Пресс-релиз о предложении по учреждению Европейского плана внешних инвестиций: здесь

Справочный материал о Европейском плане внешних инвестиций (на русском языке): здесь

 

Рэдакцыйныя раздзелы: